CASH FLOW a změna tržeb:

• Růst tržeb: Při růstu tržeb rostou oběžná aktiva (CASH FLOW-) což zvyšuje tlak na financování. Současně zpravidla rostou fixní náklady a investiční výdaje (CASH FLOW-).
• Pokles tržeb: Při poklesu tržeb by logicky mělo docházet k uvolnění CASH FLOW poklesem oběžných aktiv. Nicméně zpravidla společnost nestačí přizpůsobit výši zásob a náklady nové úrovni tržeb a pokles má proto zpravidla negativní dopad na CASH FLOW.

CASH FLOW a změna samofinancování:

• z provozního CASH FLOW (upravený HV o nepeněžní účetní operace, zisk/ztráta z mimořádné činnosti a prodeje majetku) - výpočet provozního CASH FLOW je součástí programu finanční analýza.
• zisk ztráta z prodeje majetku a mimořádné činnosti
• změna vlastního financování z titulu financování za skupinou vč. změny vlastního kapitálu z titulu např. navýšení základního kapitálu peněžitým vkladem či výplaty podílu na zisku

CASH FLOW a pohledávky z obchodního styku:

• podíl prodeje v hotovosti či na fakturu s odloženou splatností
• délka poskytovaných splatností odběratelům
• reálná platební morálka odběratelů
• výše nedobytných pohledávek

CASH FLOW a zásoby:

• délka výrobního cyklu
• podíl výroby na sklad vs. výroba na objednávku
• způsob řízení skladových zásob (just in time aj)
• podíl dodávek odběratelům ze skladu a podíl dodávky napřímo
• podíl prodejů z konsignačního skladu dodavatele
• výše znehodnocených zásob

CASH FLOW a závazky z OS

• podíl nákupů v hotovosti či na fakturu s odloženou splatností
• poskytované dodavatelské splatnosti
• platební morálka dodavatelům

Ostatní příklady skutečností, které ovlivňují CASH FLOW firmy

• Investiční výdaje
• Přístup k bankovnímu financování - schopnost získat/udržet bankovní financování
• Splátky dlouhodobých úvěrů, půjček a závazků vč. splátky leasingů
• Tvorba pozastávek u stavebních společností
• aj.
  

< Zpět